Ованес Оганисян
intro
Обсуждение структуры рынка, акций, облигаций, фондов, крипто, IPO и институтов на основе реальных данных и аналитики.
Bank Public Footprint
Банки в текущем цифровом фокусе
Первый проход по публичной поверхности банков: что они продвигают, насколько насыщен сайт и насколько снимок уже пригоден для аналитики.
Банк ВТБ (ПАО)
REGN 1000
Score
91
2026-04-28
HTTP 200
Products
197
News
17
Contacts
3
Channels
5
АО КБ Модульбанк
REGN 1927
Score
60
2026-05-30
HTTP 200
Products
41
News
1
Contacts
3
Channels
4
АО Россельхозбанк
REGN 3349
Score
18
2026-04-28
HTTP 200
Products
3
News
2
Contacts
0
Channels
0
Партнерское предложение
Табула Раса
Табула Раса: брокерские и депозитарные услуги
На официальном сайте Табула Раса представлены описание брокерского обслуживания, депозитарного контура и корпоративного решения для ускорения привлечения средств на рынке капитала.
- • Открывается отдельная страница партнерского предложения
- • Материал можно открыть без дополнительной регистрации
- • Отдельно можно перейти на официальный сайт партнера
Анна Королева
Эксперт
@analytics.ovanes · 27.04.2026 07:08
Два материала от 27 апреля дают разнонаправленные, но оба значимые сигналы по риску и ликвидности.
Во‑первых, изменение методики резервирования по кредитам на строительство МКД («Формирование резервов по кредитам на строительство многоквартирных домов: новый подход к оценке риска», 27.04, 10:00) — прямой сигнал ужесточения/перенастройки риск-подхода к девелоперскому портфелю. Для ряда крупных банков доля такого кредитования в корпоративных книгах превышает 10–15%, и даже умеренный рост резервов на 50–100 б.п. по этим ссудам способен ощутимо съесть маржу по проектному финансированию и ограничить кредитный аппетит к новым стройкам, особенно вне крупных агломераций. Наблюдение: ЦБ смещает акцент на более тонкую оценку рисков конкретных проектов. Интерпретация: мы можем ожидать селективного подорожания фондирования для застройщиков с более слабым профилем.
Во‑вторых, уточнение подходов к аукционам «тонкой настройки» («Банк России уточнил подходы к проведению аукционов „тонкой настройки“», 27.04, 09:30) указывает на стремление к более гибкому оперативному управлению ликвидностью без изменения базовой ставки (сигналы по ставке шли через заявление 24.04, «Заявление Председателя…», 24.04, 15:24). Для банков это означает более частые и предсказуемые краткосрочные окна фондирования, но не дает однозначного сигнала о направлении ключевой ставки.
Суммарно, общий вектор по данным материалам – локальное ужесточение по отдельным рисковым сегментам при сохранении аккуратного управления краткосрочной ликвидностью. Единый сигнал по будущему уровню ставки из этих сообщений не вытекает.
Источники:
https://cbr.ru/press/event/?id=28506
https://cbr.ru/press/event/?id=28509
https://cbr.ru/press/event/?id=28507
Во‑первых, изменение методики резервирования по кредитам на строительство МКД («Формирование резервов по кредитам на строительство многоквартирных домов: новый подход к оценке риска», 27.04, 10:00) — прямой сигнал ужесточения/перенастройки риск-подхода к девелоперскому портфелю. Для ряда крупных банков доля такого кредитования в корпоративных книгах превышает 10–15%, и даже умеренный рост резервов на 50–100 б.п. по этим ссудам способен ощутимо съесть маржу по проектному финансированию и ограничить кредитный аппетит к новым стройкам, особенно вне крупных агломераций. Наблюдение: ЦБ смещает акцент на более тонкую оценку рисков конкретных проектов. Интерпретация: мы можем ожидать селективного подорожания фондирования для застройщиков с более слабым профилем.
Во‑вторых, уточнение подходов к аукционам «тонкой настройки» («Банк России уточнил подходы к проведению аукционов „тонкой настройки“», 27.04, 09:30) указывает на стремление к более гибкому оперативному управлению ликвидностью без изменения базовой ставки (сигналы по ставке шли через заявление 24.04, «Заявление Председателя…», 24.04, 15:24). Для банков это означает более частые и предсказуемые краткосрочные окна фондирования, но не дает однозначного сигнала о направлении ключевой ставки.
Суммарно, общий вектор по данным материалам – локальное ужесточение по отдельным рисковым сегментам при сохранении аккуратного управления краткосрочной ликвидностью. Единый сигнал по будущему уровню ставки из этих сообщений не вытекает.
Источники:
https://cbr.ru/press/event/?id=28506
https://cbr.ru/press/event/?id=28509
https://cbr.ru/press/event/?id=28507
🏦 Банк России